Anggota Kelompok
-
Aisha Mayra (2206037716)
-
Raihanah Jilan Aqilah Harahap (2206068053)
-
Sabita Prameswari (2206068021)
-
Tasya Hafizah Putri (2206068002)
Jurnal
Judul: Determinants of Islamic banks’ profitability: International Evidence
Jurnal: International Journal of Islamic and Middle Eastern Finance and Management
Link:
https://www.emerald.com/insight/content/doi/10.1108/IMEFM-12-20150161/full/html?casa_token=BHC4dPVUH2gAAAAA:aLNxotvoWzfhcdrTxKNbXp83UmOF
MnAkBr4NADgddZb_PWYXQa5z3aiV_5jxfbkPvevpPDaRIiw1r1ZU2mghscwzBoo_P58Q
CA69J3SLPB2qRydXXnagNQ
1. Apa motivasi utama dari artikel ilmiah yang anda baca?
Motivasi utama dari artikel ilmiah ini adalah untuk mengetahui determinan
profitabilitas bank syariah menggunakan data longitudinal dari tahun 1992 hingga 2008
dan hampir seluruh bank syariah di dunia. Penulis ingin memperluas penelitian
sebelumnya yang sebelumnya hanya terbatas pada sampel kecil, maka dengan artikel
yang dibuatnya ini akan menjadikan penelitian yang lebih komprehensif dengan
menggunakan data dari berbagai negara dengan variabel internal dan eksternal serta
penulis memperkenalkan dan menguji dengan variabel yang belum banyak diteliti pada
bank Islam.
2. Teori atau konsep apa yang digunakan oleh artikel tersebut?
- Teori Struktur-Perilaku-Kinerja (SCP): Teori ini mengemukakan bahwa
konsentrasi pasar yang tinggi memiliki korelasi positif dengan profitabilitas.
Artikel ini menggunakan rasio C3 untuk mengukur konsentrasi pasar dengan
menilai pangsa pasar dari tiga bank terbesar. Namun, teori ini juga menunjukkan
bahwa konsentrasi pasar yang lebih tinggi tidak selalu berarti kekuatan pasar
yang efektif. Hasil empiris dapat bervariasi dan dipengaruhi oleh faktor lain
seperti efisiensi operasional dan inovasi.
-
Teori Skala Ekonomi: Artikel ini merujuk pada teori ekonomi skala, yang
menyatakan bahwa perusahaan yang lebih besar dapat mencapai biaya yang
lebih rendah, yang pada akhirnya berpotensi meningkatkan keuntungan. Diskusi
dalam artikel ini mencakup bagaimana ukuran bank-bank Islam, diukur
berdasarkan total aset, diharapkan memberikan dampak positif pada
profitabilitas. Meskipun demikian, beberapa studi melaporkan efek negatif
seperti meningkatnya kompleksitas operasional atau tantangan manajerial yang
lebih besar.
3. Tuliskan hipotesis dari artikel tersebut?
- Hipotesis 1: Rasio ekuitas terhadap aset (EQTA) akan berdampak positif pada
profitabilitas bank syariah.
- Hipotesis 2: Rasio pendanaan jangka pendek terhadap aset (DSTA)
diperkirakan akan memiliki hubungan yang positif dengan profitabilitas bank
syariah.
- Hipotesis 3: Pendapatan operasional lainnya terhadap aset (OOI) akan memiliki
kontribusi pada profitabilitas jangka panjang bank syariah dan menghasilkan
dampak yang positif.
- Hipotesis 4: Rasio pinjaman terhadap aset (LOTA) diduga akan memiliki
dampak negatif terhadap profitabilita bank-bank islam, terutama dalam kondisi
ekonomi yang penuh resiko.
- Hipotesis 5: Kepemilikan asing (FRGN) diproyeksikan memiliki dampak
negatif pada profitabilitas bank syariah.
- Hipotesis 6: Biaya operasional terhadap aset (OHTA) diasumsikan memiliki
dampak negatif terhadap profitabilitas bank-bank syariah.
- Hipotesis 7: Pertumbuhan Produk Domestik Bruto Riil (RGDPG) diprediksi
akan berdampak positif bagi profitabilitas bank-bank syariah
- Hipotesis 8: Logaritma dari PDB per kapita dalam harga konstan tahun 2005
(LNGDP) diperkirakan akan memiliki hubungan yang negatif dengan
profitabilitas bank syariah.
- Hipotesis 9: Suku bunga riil (RI) memiliki dampak yang negatif bagi
profitabilitas perusahaan.
- Hipotesis 10: Peningkatan harga minyak dapat meningkatkan pendapatan bagi
negara-negara penghasil minyak, meningkatkan likuiditas dan investasi di
sektor-sektor terkait, dan secara positif mempengaruhi sektor keuangan,
termasuk bank-bank syariah.
- Hipotesis 11: Rasio pajak terhadap aset (TAX) akan berdampak negatif \pada
profitabilitas bank syariah.
- Hipotesis 12: Rasio cadangan perbankan terhadap deposito (RESDA) memiliki
dampak yang negatif pada profitabilitas bank-bank syariah.
- Hipotesis 13: Deposit insurance (INR) memiliki dampak negatif terhadap
profitabilitas bank syariah
- Hipotesis 14: Kapitalisasi pasar terhadap PDB (MACP) memiliki dampak
positif terhadap profitabilitas bank syariah
- Hipotesis 15: Log aset bank memiliki dampak negatif terhadap profitabilitas
bank syariah (LNASS)
- Hipotesis 16: Rasio aset di tiga bank terbesar dalam sistem perbankan (C3)
memiliki dampak yang positif bagi profitabilitas perusahaan.
4. Identifikasi, variabel apa saja dalam artikel tersebut yang termasuk dalam dependent
variable, independent variabel, moderating variable, mediating/intervening variable?
Variabel
Identifikasi
Dependent Variable
1. ROAA (Return on Average
2. NIM (Net Interest Margin)
Independent Variable
1. EQTA (Equity divided by average total
assets)
2. DSTA (Consumer and short-term funds
divided by average assets)
3. OOI ( Other operating income divided by
average assets )
4. LOTA (Loans divided by average assets)
5. LLSN ( Loan loss provision divided by
average loans)
6. OHTA (Overhead divided by average assets)
7. FRGN (Dummy,equal one if a bank has at
least 50% foreign ownership otherwise zero)
Moderating Variable
1. Macroeconomic
2.
3.
4.
5.
Intervening Variable
-
-Real GDP Growth
-Log GDP per capita
-Real Interest Rate
Oil Shock
Taxation
-RESDA (Reserve of the banking system over
deposit of the banking system multiplied by
customer and short term funding over average
assets for each bank)
Deposit Insurance
-INR ( Dummy,equal one if the country has
explicit deposit insurance and zero otherwise)
Financial Structure
-MACP (Market capitalization over GDP)
-LNASS
(Log
of
bank’s
assets)
-C3 (The assets of the largest three banks
divided by the assets of the banking system)